Го в Telegram
telegram о криптовалютах
30 августа 2022
34 просмотра

Что такое IDO и как на этом заработать

Вряд ли кто-то из хорошо знакомых с рынком криптовалют пользователей не слыхал о первичных предложениях токенов. В 2017 году колоссально большое количество инвесторов потеряли средства на ICO, то есть Initial Coin Offering или первичное предложение монет. Проблема заключалась в том, что когда вы инвестировали в какой-то проект через ICO, то его команда получала все ваши средства и могла управлять ими, если такую возможность предполагал смарт-контракт. Много кто пользовался доверчивыми криптанами и зарабатывал на них. Но криптовалютный рынок постоянно выбрасывает скамы и развивается дальше. В начала 2021 года одним из многих трендов стали IDO, то есть Initial DEX Offering или первичное предложение на децентрализованной бирже. Данный способ предпродажи токенов и по сей день остается одним из самых популярных.

В этой статье мы разберем все особенности IDO, а также узнаем как на этом сейчас заработать на примере проекта Project Hive.

Небольшая предыстория IDO

Перед тем как разбирать IDO и заработок на этом хотелось бы для начала рассказать о предыстории этого вида специальных предложений.

Как уже было указано выше, IDO это первичное предложение на децентрализованной бирже. То есть появится IDO раньше DEX попросту не могли. Сами же децентрализованные биржи начали появляться еще довольно давно, но получили свою популярность лишь с рассветом криптовалютного рынка в конце 2020 начале 2021 годов.

И основной пик популярности IDO тоже пришелся на весну 2021 года. Сначала таким образом продавали свои монеты единичные неплохие проекты, но, как это всегда бывает, предприимчивые криптаны подхватили хорошую идею и начали клепать свои токены.

На рынке в то время появилось очень много хомяков, которые хотели быстрых денег, что и дало возможность чуть ли не каждому хоть малость интересному токену успешно продаваться на IDO. Правда проблема заключалась в том, что существовать эти новые проекты долго не могли и зачастую разработчики просто уходили в тень вместе со всеми деньгами.

Но зато с другой стороны на IDO выходило довольно много достаточно перспективных проектов, которые и сейчас себя неплохо чувствуют. К тому же, не стоит недооценивать и вклад IDO в криптовалютный рынок в общем, ведь они по сути переросли со временем В IGO, INO, SHO, IFO и много других вариаций первичных предложений токенов.

Что такое IDO и как они работают

IDO – это первичное предложение токенов на децентрализованной бирже, а значит и проводится они по логике должны там. Однако сейчас IDO очень часто проводятся еще и на лаунчпадах, то есть платформах, которые специально созданы для запуска токенов.

Верификация проектов

Чтобы какому-либо проекту запустить свой токен через IDO он обязан для начала пройти проверку лаунчпадом или децентрализованной биржей. Это уже может иногда гарантировать вам надежность актива, в который вы планируете инвестировать через IDO. Но даже здесь стоит быть довольно аккуратным, ведь, например, тот же PancakeSwap, лучшая децентрализованная биржа на Binance Smart Chain, в последнее время запускает далеко не самые хорошие проекты, токены которых иногда приносят убыток многим инвесторам.

Но это не значит, что на PancakeSwap не запускаются хорошие проекты, просто всегда нужно анализировать их самому. Например, даже на выше приложенном скриншоте можно среди убыточных токенов найти и довольно неплохие. Так что перед покупкой стоит самостоятельно изучить проект, а не в слепую доверять лаунчпаду.

Вайтлист для участия в IDO

После того как проект прошел верификацию, лаунчпад готовит токен к запуску. Практически любая хорошая продажа токена на IDO доступна далеко не каждому. Ведь все дело в том, что на такие предложение сбегается много народа, что и приводит к доминированию спроса над предложением. Именно поэтому большинство таких IDO пропускают для покупки токенов только пользователей из вайтлиста. И вот здесь уже разберем на примере Project Hive.

В одной из предыдущих статей об этом проекте мы упоминали коллекцию уникальных NFT аватаров. Так вот, обладатели этих предметов скорее всего получат вайтлист на IDO. Но есть одна загвоздка, Project Hive в своих документах сообщают о проведении предпродажи на сразу нескольких лаунчпадах. А очень многие лаунчпады имеют свои собственные токены, в росте которых они заинтересованы. И сейчас довольно сложно понять, будут ли в вайтлист допущены только обладатели NFT, либо же только холдеры токенов лаунчпадов, а может будет какая-то гибридная система. Здесь только время покажет.

Если говорить в общем, то для участия в качественных IDO почти что всегда понадобятся токены лаунчпада, на котором оно проходит, либо же активность в социальных сетях проекта. И о целесообразности покупки этих самых токенов уже поговорим чуть дальше, когда затронем заработок на IDO.

Техническая сторона IDO

Здесь особо останавливаться нет на чем. Если вкратце, то для проведения IDO лаунчпады запускают специальные смарт-контракты, которые сначала заблокируют полученные от инвесторов средства, а затем выплатят каждому токены в соответствии с внесенной суммой.

Далее есть несколько вариантов. Если запуск проходит на децентрализованной бирже, то часть полученных средств с IDO может автоматически заблокироваться смарт-контрактом для обеспечения ликвидности. Оставшиеся деньги будут либо переведены в хранилище проекта, либо же и дальше будут лежать на смарт-контракте пока не будут разблокированы для использования командой.

Но здесь у каждого проекта свои условия, поэтому говорить о чем-то конкретном довольно сложно. Если брать наш пример – Project Hive, то команда проекта не указывает в своих документах куда конкретно пойдут все средства полученные с IDO. Хотя есть информация, что часть из них будет распределена между комьюнити путем внутриигровых сражений.

Как сейчас можно зарабатывать на IDO

На текущем рынке заработок на IDO – дело рисковое, ведь даже достаточно топовые проекты могут принести вам убытки из-за падения курса всех криптовалют и долгих периодов блокировки. Для заработка на IDO хотелось бы выделить два основных пути. Первый – подбор качественных проектов с дальнейшим попаданием в вайтлист путем активности. Второй – покупка токенов определенного лаунчпада и участие в IDO, которые этот самый лаунчпад предлагает.

Самостоятельный поиск проекта и получения вайтлиста на IDO

У обоих способов есть свои плюсы и минусы. Начнем с первого. Допустим вы увидели где-то какой-то перспективный проект, в нашем случае это Project Hive. И самое главное, что его токен еще не выпущен в рынок. Тогда вы заходите в дискорд или любую другую социальную сеть и пытаетесь узнать информацию о токене и вайтлисте.

У каждого проекта абсолютно разные условия. В некоторых можно получить вайтлист за активность в дискорде, в некоторых за создание контента: статей, мемов, видосов и так далее, – в некоторых за установку нод. Короче говоря, способов существует столько же сколько и проектов. Так что под каждый вам придется искать собственный подход. У Project Hive, как уже было упомянуто выше, скорее всего будет вайтлист за холд NFT.

У этого подхода есть как и плюсы, так и минусы. Если говорить о плюсах, то начать стоит с возможности выбора. Что имеется в виду: когда вы холдите токены лаунчпада, то вы обречены участвовать только в тех IDO, которые предложит ваша площадка. Очевидно, что когда вы сами подбираете проект, такая проблема не возникает. Также стоит отметить вероятность, что при активности в совсем молодом проекте вам могут предложить токены по более выгодным ценам в ранних раундах инвестирования. Но и минусы не отметить тоже нельзя. Активность в проектах занимает очень много времени, так что вам придется усердно поработать для получения желаемого вайтлиста.

Покупка токенов лаунчпада

Этот способ уже менее универсален чем предыдущий, хотя не отметить его плюсы тоже нельзя. Во-первых, покупая токены лаунчпадов вы гарантируете себе вайтлист во всех следующих IDO на этой площадке. Во-вторых, перед проведением IDO проекта лаунчпад проверяет его на качество. 

И здесь уже всплывает очень важная деталь. На текущем рынке покупать токены второсортных лаунчпадов – крайне плохая идея. Большинство из них попали в порочный круг. Из-за отсутствия хороших проектов они начали выпускать сомнительные, из-за этого к ним перестали приходить хорошие, и теперь у них практически нет достойных IDO. Так что если и покупать токены, то только топовых площадок, например, DAO Maker.

А теперь нужно рассказать о минусах. Во-первых, при покупке токенов на небольшую сумму, аллокация в сейле будет соответствующая, а значит много заработать не удастся. Во-вторых, токены топовых лаунчпадов – не дешевое удовольствие, так что вложиться придется хорошенько. В-третьих, лаунчпады могут довольно редко проводить IDO на таком рынке, что приведет к потере стоимость купленных вами токенов. Короче говоря, минусов у этого метода очень много, но есть вероятность неплохо заработать попав в какое-то IDO топового проекта только за счет токенов, так что решать вам.

Анализ проектов

Этот пункт касается обоих методов заработка. Если говорить о первом, то вам обязательно нужно узнать, достаточно ли выгодные условия покупки токенов предлагает команда. Ведь даже вайтлист не гарантирует, что цена будет достаточно выгодной для покупки. Ну а если вы являетесь холдером токенов лаунчпада, то про анализ проектов тоже забывать не стоит, ведь даже у топовых площадок бывают неудачные лаунчи. Для примера проанализируем Project Hive.

Во-первых, нужно оценить идею и перспективу проекта, ведь если это какой-то простенький копипаст, вряд ли вам удастся заработать на его IDO. Project Hive – экосистема основным продуктом которой является p2e игра в стиле киберпака. По геймплею особо сказать нечего: идея вроде более менее уникальная, но не факт, что в это будет интересно играть. В целом Project Hive как проект неплох, ведь кроме игры он еще и предлагает что-то на подобии мастерской Steam. А этим уже вряд ли кто-то может похвастаться среди p2e проектов.

Далее нужно оценить команду. Если она анонимная, то лучше избегать таких проектов. Конечно, не факт, что анонимная команда вас заскамит, но такой риск исключать никогда нельзя. У Project Hive в этом плане все отлично. Команда полностью представлена на сайте. Там же есть ссылки на LinkedIn каждого.

Еще желательно анализировать фонды, которые вкладывались в проект, но в последнее время это уже далеко не так решает как раньше. Сильно ориентироваться на это не стоит, но если проект любезно предоставляет информацию об инвесторах, то это неплохой знак. Project Hive, например, сообщает об инвестициях от Maven Capital, Vendeta Capital и еще нескольких фондов.

Очень важным пунктом является токеномика. Даже если у проекта топовая идея, команда и фонды, это не гарантирует вам иксы на IDO. Именно для этого крайне важно проанализировать токеномику. Сейчас попробуем проанализировать перспективы Project Hive.

Сразу бы хотелось отметить, что предсказать точное поведение курса в долгосрочной перспективе крайне сложно из-за множества внешних факторов, поэтому сейчас рассмотрим вероятность иксов на TGE.

Project Hive предоставляет в своих документах всю информацию о токеномике, что уже очень хорошо и мы можем приступить к ее разбору. Для начала смотрим какое распределение токенов между командой, инвесторами и так далее. Здесь желательно смотреть, чтобы у команды или у кого-то из ранних инвесторов не было сильно много токенов, потому что в некоторых случаях это может быть плохим звоночком. У PH такого не наблюдается, ведь 35% у Game farming/mining это вполне естественно для p2e проектов, а инвесторы и команда имеют умеренное количество HGT.

Далее нам нужно суммировать количество токенов, которые будут разблокированы на TGE. У команды Project Hive в первый год токены вообще будут полностью заблокированы, что кроме снижения количества HGT на TGE, добавляет еще и уверенности в команде. На маркетинг Project Hive в первый месяц выделено девяносто миллионов HGT. Генерацию токенов для игры TGE не предусматривает, так что этот пункт откидаем. С seed раунда будет выпущено чуть больше восьмидесяти миллионов HGT, с приватного триста семьдесят восемь, а с публичного, то есть IDO, сто восемь. Суммируем и получаем чуть больше чем шестьсот пятьдесят миллионов HGT на TGE.

Далее смотрим условия IDO. Project Hive предлагает покупку токенов по 0,001$ с 25% разлоком на TGE и дальнейшей разблокировкой по 25% каждый месяц. Теперь умножаем цену на количество и получаем шестьсот пятьдесят тысяч долларов. Такие условия кажутся достаточно хорошими, ведь если Project Hive проведет даже среднюю маркетинговую кампанию, есть все шансы достижения отметки в пять+ миллионов долларов капитализации HGT на старте. Что чуть меньше десяти иксов. Продав четверть купленного на старте вы уже получите два икса от вложенного и еще 75% токенов у вас останется.

Но в этой сфере никогда нельзя быть уверенным на сто процентов, ведь случиться может все что угодно. Честно говоря, оставшиеся 75% токенов скорее всего довольно сильно упадут в цене со временем, поэтому нужно рассчитывать больше на TGE. Но капитализация в пять миллионов это вполне достижимая цель, так что шансы на прибыль с этого IDO есть.

Перспективы IDO

На текущем рынке предпродажи токенов далеко не самый лучший способ заработать. Но иногда все же выходят довольно неплохие проекты. Скоро должно проходить IDO Project Hive, который скорее всего должен принести хоть парочку иксов. Но нужно учесть, что на старте торгов HGT вы получите лишь четверть купленного, остальное будет разблокировано в течение трех месяцев.

В целом тенденция долгих блокировок коснулась не только Project Hive, а практически всех IDO. Что можно по праву считать общим минусом двух вышеупомянутых методов заработка. 

Возможно, с началом нового буллрана лаунчпады снова оживут, а холдеры их токенов окажутся на коне. Но опять же здесь нужно понимать, что переживут эту крипто зиму далеко не все проекты, и инвестирую в какой-то второсортный лаунчпад вы рискуете потерять свои средства. Так что относитесь к подбору IDO и лаунчпадов с умом.

Социальные сети Project Hive:

GemJournal

GemJournal

30 августа 2022

Похожие материалы